صندوق تامینی از Grayscale برای جزئیات مربوط به بیت کوین تراست شکایت می کند

مشروح:

(Bloomberg) -- Fir Tree Capital Management از Grayscale Investments برای دریافت اطلاعات برای بررسی سوء مدیریت احتمالی و تضاد منافع در صندوق بیت کوین 10.7 میلیارد دلاری خود شکایت کرده است.

Grayscale Bitcoin Trust دوشنبه با 43 درصد تخفیف نسبت به ارزش بیت کوینی که در اختیار دارد بسته شد، تا حدی به این دلیل که این شرکت سهام زیادی را در چند سال گذشته منتشر کرد و طبق شکایتی که ارائه شد، هیچ یک از آنها را بازخرید نکرد. سه شنبه در دادگاه سلطنتی دلاور.

در حالی که صنعت با پیامدهای ورشکستگی ماه گذشته صرافی رمزنگاری FTX Sam Bankman-Fried در ماه گذشته و سقوط بیت کوین و سایر ارزهای رمزنگاری شده مقابله می کند، سهام تراست که به صورت عمومی معامله می شود، حدود 75 درصد سقوط کرده است.

افرادی که با برنامه‌های صندوق تامینی آشنا هستند، گفتند که Fir Tree که 3 میلیارد دلار را مدیریت می‌کند، می‌خواهد از اطلاعات استفاده کند تا Grayscale را با کاهش کارمزدها و از سرگیری بازخریدها حذف کند. این شرکت در شکایت گفت که این تراست تقریباً 850000 سرمایه گذار خرد دارد که "از اقدامات غیردوستانه Grayscale برای سهامداران آسیب دیده اند".

نماینده Grayscale فوراً به پیامی که به دنبال نظر بود پاسخ نداد.

Grayscale متعلق به گروه ارز دیجیتال بری سیلبرت است، که Genesis Global Trading را نیز اداره می‌کند، یک وام‌دهنده و کارگزاری رمزنگاری که برداشت‌ها را در نوامبر متوقف کرد - به سوالاتی در مورد سلامت والدینش دامن زد.

Fir Tree ادعا می‌کند که نوار رستگاری Grayscale که مربوط به سال 2014 است، "خود تحمیلی" است. صندوق تامینی گفت هیچ دلیل قانونی وجود ندارد که تراست را از خروج سرمایه گذاران باز دارد، تا زمانی که با قوانین اوراق بهادار مطابقت داشته باشد. Grayscale در پرونده های نظارتی گفته است که نمی تواند "برنامه بازخرید مداوم" ارائه دهد.

صندوق تامینی ادعا می‌کند که Grayscale از بازخرید سهام خودداری می‌کند زیرا انجام این کار باعث کاهش سود می‌شود. طبق این دادخواست، این شرکت بین سال‌های 2018 تا 2021 تعداد زیادی سهام جدید فروخت. این شرکت 2٪ - بالاتر از رقبای مانند Osprey Bitcoin Trust - از ارزش بازار دارایی بیت کوین خود به جای قیمت پایین تر سهام در بازار دریافت می کند. Fir Tree گفت که سال گذشته، Grayscale 615.4 میلیون دلار هزینه دریافت کرد.

فایل های داخلی

Grayscale Bitcoin Trust در طول دوره رشد ارزهای دیجیتال در سال‌های 2020 و 2021 محبوبیت زیادی پیدا کرد و به سرعت تبدیل به بزرگترین صندوق دارایی دیجیتال در جهان شد زیرا سرمایه‌گذاران بدون نیاز به خرید مستقیم سکه‌ها به دنبال دسترسی به بیت‌کوین بودند. این تقاضای به ظاهر سیری ناپذیر، قیمت تراست را به یک حق بیمه پایدار بالاتر از ارزش بیت کوین پایه آن افزایش داد و به یکی از محبوب ترین معاملات آربیتراژ صنعت دامن زد.

این شکایت یک اقدام «کتاب‌ها و سوابق» است و اسنادی را می‌خواهد که می‌توان از آنها در دادگاه استفاده کرد تا Grayscale برای بستن تخفیف اقدام کند. قضات دلاور اغلب چنین درخواست هایی را قبول می کنند.

Fir Tree همچنین به دنبال فایل‌های داخلی درباره وابستگی متقابل ادعایی کسب‌وکارهای Digital Currency Group است، که به گفته آن‌ها «به‌ویژه با توجه به رویدادهای اخیر در اکوسیستم کریپتو، از جمله سقوط سریع FTX و Three Arrows Capital، مشکل‌ساز است». p>

شرکت گفت که از نبود نظارت مستقل صندوق نیز نگران است.

Fir Tree گفت از Grayscale می‌خواهد تا تلاش‌های خود برای تبدیل اعتماد به صندوق قابل معامله در بورس را متوقف کند، که Grayscale ادعا می‌کند تنها راهی است که می‌تواند به طور قانونی سهام را بازخرید کند.

کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده در اوایل سال جاری از برکت دادن به این تبدیل خودداری کرد، همانطور که برای وجوه مشابه انجام داد، و Grayscale به دلیل امتناع از تنظیم کننده شکایت کرده است.

وکلای Fir Tree در شکایت می‌گویند: «این استراتژی احتمالاً سال‌ها دعوا، میلیون‌ها دلار هزینه‌های حقوقی، ساعت‌های بی‌شماری زمان مدیریتی از دست رفته و حسن نیت با تنظیم‌کننده‌ها هزینه خواهد داشت». "در تمام مدت، Grayscale به جمع آوری هزینه ها از دارایی های رو به کاهش تراست ادامه خواهد داد."

--با کمک کیتی گریفلد.

©2022 Bloomberg L.P.